一、頭部劇目、綜藝已是吸引流量重要手段

　　電視劇方面，頭部內(nèi)容的馬太效應(yīng)在近幾年表現(xiàn)得十分明顯。數(shù)據(jù)顯示，2014-2017年網(wǎng)絡(luò)視頻電視劇總流量由1238億次增長至5205億次，其中流量 TOP5 電視劇的集中度已從 13.41%上升至 34.69%；截至 2017 年 11 月 8 日已有 11 部電視劇網(wǎng)絡(luò)播放量過百億，其中年度TOP5 為《楚喬傳》《三生三世十里桃花》《人民的名義》《擇天記》《歡樂頌2》，前兩者流量超 400 億，前五均超 250 億，單集平均播放量超4 億，5%數(shù)量的劇目流量占比達 50%，可見頭部劇目對流量的吸引力明顯。數(shù)據(jù)顯示，2017 年 1 月-11 月 52 城晚間時段電視劇收視前五的電視劇分別為《人民的名義》《那年花開月正圓》（上海東方衛(wèi)視）《因為遇見你》《我的前半生》和《那年花開月正圓》（江蘇衛(wèi)視），收視率均在 1.75%以上，最高為 3.66%；市場份額均在 5.5%以上，最高達 11.53%；頭部電視劇的收視與市場份額明顯高于 2016 年。

2014-2017.11.8 網(wǎng)絡(luò)播放劇集量及集中度（億）

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2017年新播電視劇數(shù)量及流量占比

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2016-2017.11CM52 4+電視劇TOP5收視率及市場份額對比

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　　二、付費業(yè)務(wù)逐漸規(guī)模化，內(nèi)容仍是核心競爭力

　　數(shù)據(jù)顯示，2017 年上半年我國網(wǎng)絡(luò)視頻用戶規(guī)模為 5.65 億人，同比增長 9.91%；手機視頻用戶規(guī)模為 5.25 億人，同比增長 19.31%；近三年網(wǎng)絡(luò)視頻用戶規(guī)模持續(xù)增長，尤以手機視頻用戶增長迅速，保持在 20%左右，在線視頻市場規(guī)模由 2012 年的 91.80 億增長至 2016 年641.50 億元，年復(fù)合增長 62.59%。其中網(wǎng)絡(luò)視頻付費業(yè)務(wù)經(jīng)過近幾年的培育，已逐步形成規(guī)模化的發(fā)展。我國付費用戶規(guī)模由 2014 年的 945萬增長至 2016 年 7500 萬，復(fù)合增速高達 181.72%，用戶增長速度遠超北美，預(yù)計在 2017 年付費用戶將超過 1 億；視頻付費收入由 2013年的 4.6 億增長至 2016 年的 100 億左右，目前我國已經(jīng)成為全球第三大視頻付費市場。

2014-2017H1 網(wǎng)絡(luò)視頻及手機視頻用戶 （億人）

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2012-2016 中國在線視頻市場規(guī)模（億元）

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2014-2017網(wǎng)絡(luò)視頻付費用戶規(guī)模（億人）

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2014-2017網(wǎng)絡(luò)視頻付費業(yè)務(wù)收入（億元）

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　　隨著付費用戶的快速增長，網(wǎng)絡(luò)視頻行業(yè)將逐漸進入到以付費業(yè)務(wù)為核心的時代，在此過程中頭部內(nèi)容對流量的轉(zhuǎn)化效應(yīng)將更加明顯，因此制作精良、擁有高流量、好口碑和多元化的精品內(nèi)容將成為主流視頻網(wǎng)站競爭的核心。

　　首先，影視劇依舊是付費內(nèi)容的主要構(gòu)成。除傳統(tǒng)電視臺播出的電視劇外，近年來還拓展到了各平臺獨播的網(wǎng)絡(luò)劇。藝恩數(shù)據(jù)顯示，自愛奇藝推出付費獨播劇《盜墓筆記》獲成功以來，各平臺均有加強對網(wǎng)絡(luò)劇的投入和付費排播，2015-2016 期間，視頻付費劇由 36 部/年增長至 239部/年，其中網(wǎng)絡(luò)劇占比達到 47%。2016 年國內(nèi)各大視頻網(wǎng)站付費網(wǎng)劇合計為 112 部（不完全統(tǒng)計），包括《老九門》、《九州天空城》等視頻網(wǎng)站制作反哺電視臺黃金檔的劇目，同時還有《最好的我們》、《余罪》等對流量吸引明顯的作品。2017 年前三季度，上線的網(wǎng)絡(luò)劇已有 170部，播放總量 534 億次，頭部網(wǎng)劇（Top10）的流量占比達 77%，Q3《春風十里，不如你》的播放量達 54 億，為 2016Q3 以來單季最高；此外《春風十里，不如你》與《大將軍司馬懿之軍師聯(lián)盟》均實現(xiàn)了先網(wǎng)后臺的播出模式，《白夜追兇》被 Netflix 訂購成為首個成功出海的網(wǎng)劇，皆已表明網(wǎng)劇的精品化對流量轉(zhuǎn)化付費將起到重要的帶動作用，各平臺為形成獨有的產(chǎn)品優(yōu)勢而對頭部劇目的需求也將進一步增加，加緊自制與合作以覆蓋更多的頭部網(wǎng)劇，此外網(wǎng)劇的分賬模式將促進優(yōu)質(zhì)網(wǎng)絡(luò)劇的生產(chǎn)。

2016Q3-2017Q3 上線網(wǎng)劇及播放量（億次）

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2014-2017網(wǎng)劇投資規(guī)模（億元）

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　　網(wǎng)絡(luò)大電影的快速發(fā)展使其成為付費內(nèi)容的重要補充，并進一步鞏固了用戶的付費習慣。2015-2016 年中國網(wǎng)大市場呈現(xiàn)了爆發(fā)式的增長，數(shù)據(jù)顯示 2016 年網(wǎng)絡(luò)播出的電影超過 6600 部，其中網(wǎng)大有 3100部，流量超 150 億，市場價值超過 10 億元，網(wǎng)絡(luò)大電影的年產(chǎn)量增長至 2500 部，增長率達 260%；2017 年 1-10 月各網(wǎng)站在國家新聞出版廣電總局備案播出網(wǎng)絡(luò)電影達到 5620 部，預(yù)計年產(chǎn)量達 3000 部，市場規(guī)模 30 億。

2014-2017E 網(wǎng)絡(luò)大電影產(chǎn)量及市場規(guī)模

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2016 年上映網(wǎng)大影片的數(shù)量走勢

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