7月19-20日，“2014·上海新金融年會暨互聯(lián)網(wǎng)金融外灘峰會”在上海舉辦。

　　會場人滿為患，“大數(shù)據(jù)與互聯(lián)網(wǎng)征信”專場外的走廊里，擠滿了聽眾—如此可見行業(yè)的熱度。

　　而這樣一個學(xué)術(shù)氛圍頗濃的論壇，對互聯(lián)網(wǎng)金融、對P2P行業(yè)的看法也是千差萬別。中國金融四十人論壇常務(wù)理事會副主席謝平指出，P2P行業(yè)可能是配置信貸資源效率最高的市場;中國最大的P2P企業(yè)宜信公司CEO唐寧認(rèn)為，P2P行業(yè)是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的補(bǔ)充。

　　央行征信中心副主任王曉蕾直接指出，中國的征信系統(tǒng)目前覆蓋了8億人，但其中5億人從來不向銀行借貸，換言之，這5億人對于金融部門來說是陌生人，這對于所有的放貸機(jī)構(gòu)都是機(jī)會。

　　上海新金融研究院特邀專家林采宜、宜信公司首席戰(zhàn)略官陳歡、信而富創(chuàng)始人兼CEO王征宇就此展開討論：互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)需要走出這3億人，在5億“陌生人”中開發(fā)新用戶;而大數(shù)據(jù)提供了一種相對低成本、高效率的技術(shù)手段，它將作為央行征信局的補(bǔ)充，試圖解決對5億“陌生人”征信的問題。

　　P2P最大問題是征信體系脫網(wǎng)

　　王曉蕾：個人理解，征信至少應(yīng)該分成兩大部分：廣義征信、狹義征信。狹義的征信，實(shí)際上是放貸人之間的信息共享平臺;廣義征信泛指所有的放貸機(jī)構(gòu)貸前調(diào)查的行為，我認(rèn)為這應(yīng)該是P2P平臺的核心競爭力。中國的征信系統(tǒng)目前覆蓋了8億人，但是在這8億人里，真正和銀行有信貸關(guān)系的只有3億人，換句話說，5億人跟銀行從來沒有信貸交易關(guān)系。這5億人對金融部門來說是陌生人，這一點(diǎn)正好對于所有的放貸機(jī)構(gòu)，包括P2P在內(nèi)，既是挑戰(zhàn)，又是機(jī)會。從中長期來說，P2P如何在這5億人當(dāng)中找到它的細(xì)分市場，找到管理這部分細(xì)分市場信用風(fēng)險的獨(dú)特技術(shù)，這P2P保持中長期競爭力的一個核心。

　　征信條例明確規(guī)定，所有的放貸機(jī)構(gòu)(不是放貸金融機(jī)構(gòu))都應(yīng)該接入征信系統(tǒng)。如果有個監(jiān)管部門能夠認(rèn)定P2P是放貸機(jī)構(gòu)，或者是從事放貸業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，那么按照征信條例要求，把這些機(jī)構(gòu)接入征信系統(tǒng)是征信中心的法律責(zé)任。在此之前，因?yàn)檎餍胖行氖召徚松虾ＹY信(全稱“上海資信有限公司”);而上海資信根據(jù)征信中心的統(tǒng)一部署，搭建了互聯(lián)網(wǎng)金融的征信平臺，現(xiàn)在已經(jīng)有兩百多家機(jī)構(gòu)接進(jìn)了上海資信的互聯(lián)網(wǎng)征信平臺，實(shí)現(xiàn)了P2P機(jī)構(gòu)之間的信息共享。對于征信中心來說，未來的后臺是集中統(tǒng)一的，只不過是前臺服務(wù)客戶這方面可能會由上海資信來做。

　　林采宜：互聯(lián)網(wǎng)借貸必須有一個“聯(lián)網(wǎng)”的體系支持才是高效的，即你進(jìn)入一個平臺，輸一個身份的屬性進(jìn)去，這一身份相關(guān)的信息，包括收入、職業(yè)資產(chǎn)都出來了。目前互聯(lián)網(wǎng)借貸存在最大的一個問題是：它的征信體系是脫網(wǎng)的。每一個借貸的平臺，都要使用者個人去輸入信息，由這個平臺完成信息的校驗(yàn)。每一個平臺之間的信息是分散的，這樣信息校驗(yàn)的成本很高，它決定了互聯(lián)網(wǎng)信貸的效率以及壞賬的程度。

　　這種互聯(lián)網(wǎng)個人信譽(yù)數(shù)據(jù)割裂的狀態(tài)，導(dǎo)致了現(xiàn)在的征信模型的失靈，因?yàn)閷σ粋�人信用等級的所有評估，基于真實(shí)的、可靠的個人數(shù)據(jù)，這是職業(yè)、收入等結(jié)構(gòu)性數(shù)據(jù)。而不是“大數(shù)據(jù)”所指的非結(jié)構(gòu)性，比如一個人的朋友圈、一個人平時的聊天記錄等。

　　如果沒有一個大家公認(rèn)的比較客觀、可靠的評級，那么貸方獲取借方信用的成本非常高。最近P2P行業(yè)每天都有噩耗傳來，這個跑路了，那個壞賬了，我認(rèn)為最根本的問題是，整個網(wǎng)絡(luò)征信體系缺乏一種整合和快速的分享機(jī)制。那么如何開放分享機(jī)制，這是中國P2P可能要面臨的一個最嚴(yán)峻的，也是最急迫需要解決的問題。

　　征信是否需要大數(shù)據(jù)?

　　王曉蕾：怎么去了解這5億的陌生人，對所有的放貸機(jī)構(gòu)來說都是挑戰(zhàn)，但我認(rèn)為它更是機(jī)會。互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展使很多的個人和小企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)上有了互聯(lián)網(wǎng)生活，所以記錄了很多信息，但是這些記錄下來的信息在多大程度上能夠滿足放貸人貸前對借款人的還款意愿和還款能力審查，還要靠全行業(yè)去研究和探索。個人認(rèn)為，不光是P2P，包括小額貸款機(jī)構(gòu)，甚至包括現(xiàn)在的銀行，在做貸前調(diào)查風(fēng)險管理時，不應(yīng)該明確地區(qū)分所謂的線上線下，應(yīng)該是在現(xiàn)有的條件下，八仙過海各顯其能。

　　陳歡：隨著互聯(lián)網(wǎng)和移動互聯(lián)網(wǎng)的越來越普及，我們的行為被數(shù)字化的越來越多。通過數(shù)字化的行為，能夠采集到很多信息，無論是我們的身份信息、位置信息、交易信息、社交信息，還有行為習(xí)慣的信息，都被采集和被處理。在這種情況下，我覺得像國外有些機(jī)構(gòu)提出的所有數(shù)據(jù)都是信用數(shù)據(jù)，而不像傳統(tǒng)觀點(diǎn)，只有金融交易的行為、一些社會公共的信息，個人身份的信息才是征信信息。這就是所謂的大數(shù)據(jù)和互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展所帶來的機(jī)會。

　　王征宇：美國征信局回答了三個問題，大數(shù)據(jù)跟互聯(lián)網(wǎng)金融征信結(jié)合也要回答這三個問題：第一個問題，你是誰;第二個問題解決的是你在哪兒工作，你是干什么的;把這兩個問題延伸到第三個問題，就是還款意愿，還款能力、穩(wěn)定性等。

　　互聯(lián)網(wǎng)金融和征信環(huán)節(jié)上，目前最重要的是，通過技術(shù)手段獲取征信局現(xiàn)在沒有獲取到的數(shù)據(jù)，中國互聯(lián)網(wǎng)金融征信要解決的是覆蓋的問題。這些數(shù)據(jù)的收集，不一定要通過走街串巷，挨家挨戶去敲門，而是通過互聯(lián)網(wǎng)用低成本、高效率的方法。

　　技術(shù)手段上如何用數(shù)據(jù)來進(jìn)行評分，如何通過評分以后對這個人進(jìn)行評估，這些問題在很多年以前就解決了。現(xiàn)在的問題不在于有沒有一個評分，而在于：第一，數(shù)據(jù)到底解決什么問題?第二，用什么技術(shù)手段從數(shù)據(jù)中抽取信息?第三，得到了這些信息以后，用什么樣的尺度來刻畫一個人的風(fēng)險行為和風(fēng)險特征?第四，確定了這個人的風(fēng)險特征以后，怎么樣對他采取一個有效的授信策略，當(dāng)然還有貸后管理等等。這些可能是大數(shù)據(jù)能夠幫到我們的。

　　林采宜：我認(rèn)為，征信不需要大數(shù)據(jù)。表達(dá)還款意愿的首先是長期的信用記錄，央行的征信體系解決了這個;然后是你還款的能力，穩(wěn)定性，這里面就是你的職業(yè)和你的收入。這幾個數(shù)據(jù)對一個人會不會還款起到一個核心的作用。其實(shí)這三個數(shù)據(jù)的獲取需要大數(shù)據(jù)嗎?我認(rèn)為不需要。它需要的是我們現(xiàn)在個人信譽(yù)數(shù)據(jù)的采集和分享機(jī)制。

　　第二，非結(jié)構(gòu)化的數(shù)據(jù)像一個人在網(wǎng)絡(luò)上的交易行為、采購行為，和征信沒有正相關(guān)。我生活中就見過，有人開著奧迪車，過著很好的生活，吃著豪餐，但是他借我的5萬塊錢就是不還。你看他的信譽(yù)記錄就可以發(fā)現(xiàn)，他不僅我的錢沒還，也沒還我朋友的錢。

　　中國和美國有點(diǎn)不同，美國人基本上不向朋友借錢;而中國人如果你信譽(yù)好，可以向同事、朋友、親戚借錢;如果他們都不借給你，你基本上就是信用破產(chǎn)的人，這樣你就去網(wǎng)絡(luò)上借利息很高的錢。

　　王征宇：大數(shù)據(jù)之所以在征信問題上有意義，主要的意義是補(bǔ)充而不是取代。征信局覆蓋的那3億人，最好的數(shù)據(jù)就是央行征信中心的數(shù)據(jù)，你再怎么找數(shù)據(jù)比不上那3億數(shù)據(jù)，對那3億人借貸就是靠那個數(shù)據(jù)，不需要別的。問題是除了那3億人外，央行征信中心也沒法幫你。你自己做數(shù)據(jù)只能做一個黑名單的排除。怎么解決跨出3億人的征信問題?互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)提供了一種低成本的技術(shù)手段。